FCF成長率
FCF成長率の要点
- FCF成長率とは、フリーキャッシュフローが複利を加味して平均的に 何%成長しているかを測定する指標
- FCF成長率(%) = FCFのCAGR(年平均成長率)
- 全業種の中央値(目安)は6.8%
FCF成長率の目次
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FCF成長率の意味と計算式
| 指標名 英語名 | FCF成長率 (%) Free-Cash-Flow-CAGR |
|---|---|
| 指標分類 | 成長性 |
| 意味 | 企業のフリーキャッシュフローが複利を加味して平均的に何%成長しているかを測定する指標。 |
| 計算式 | FCF成長率(%) = FCFのCAGR(年平均成長率) |
| 主な 改善方法 | ・費用を圧縮して営業利益を増やす ・売上債権を早期に回収することで営業CFを増やす |
| 計算に 必要な 財務諸表 株式情報 | BS：必要なし PL：必要なし CF：営業CF、投資CF 株式：必要なし |
FCF成長率の計算項目解説
スクロールできます
| 項目名 | 決算書 掲載場所 | 概要 | 代表的な勘定科目・計算式 |
|---|---|---|---|
| CAGR (%) 年平均成長率 | – | 売上や営業利益など各項目の 複数年にわたる平均的な成長率を 複利を加味して測定する指標 | CAGR = 各項目の幾何平均 |
| FCF (円) | CF | 配当・自社株買い・有利子負債の返済 などのために企業が自由に使えるキャッシュ | FCF = 営業CF + 投資CF |
| 営業CF (円) | CF | 本業による現金収支 (プラスであるほど好ましい) | ・税金等調整前当期純利益 ・減価償却費 ・棚卸資産の増減 |
| 投資CF (円) | CF | 投資活動による現金収支 | ・有形固定資産の取得による支出 ・有形固定資産の売却による収入 ・投資有価証券の取得による支出 |
FCF成長率の全業種平均・目安
FCF成長率の平均値
| 2017-2021 | 企業数 | |
|---|---|---|
| 全業種 | 14.5 | 2,463 |
| 水産・農林業 | -1.6 | 9 |
| 卸売業 | 11.1 | 248 |
| 食料品 | 7.7 | 96 |
| 建設業 | 8.5 | 108 |
| 非鉄金属 | 55.6 | 21 |
| 鉱業 | -47.1 | 4 |
| 機械 | 2.3 | 179 |
| サービス業 | 14.3 | 310 |
| 金属製品 | 1.6 | 71 |
| 情報・通信業 | 34.5 | 337 |
| 医薬品 | 9.9 | 37 |
| 不動産業 | 32.3 | 80 |
| 陸運業 | 7.6 | 30 |
| 小売業 | 16.0 | 208 |
| 化学 | 11.7 | 173 |
| 繊維製品 | 9.2 | 40 |
| 電気機器 | 8.9 | 179 |
| ガラス・土石製品 | 25.1 | 44 |
| 輸送用機器 | 3.0 | 55 |
| 石油・石炭製品 | 10.1 | 10 |
| パルプ・紙 | -6.5 | 17 |
| その他製品 | 14.6 | 81 |
| 精密機器 | 4.3 | 30 |
| ゴム製品 | 14.2 | 17 |
| 鉄鋼 | 8.5 | 33 |
| 倉庫・運輸関連 | 14.4 | 28 |
| 海運業 | 56.5 | 6 |
| 空運業 | 46.5 | 2 |
| 電気・ガス業 | -4.6 | 10 |
FCF成長率の中央値
| 2017-2021 | 企業数 | |
|---|---|---|
| 全業種 | 6.8 | 2,463 |
| 水産・農林業 | 5.2 | 9 |
| 卸売業 | 4.5 | 248 |
| 食料品 | 1.6 | 96 |
| 建設業 | 3.2 | 108 |
| 非鉄金属 | -2.3 | 21 |
| 鉱業 | -16.8 | 4 |
| 機械 | 8.9 | 179 |
| サービス業 | 12.7 | 310 |
| 金属製品 | 0.6 | 71 |
| 情報・通信業 | 12.7 | 337 |
| 医薬品 | 6.8 | 37 |
| 不動産業 | 15.0 | 80 |
| 陸運業 | 9.7 | 30 |
| 小売業 | 10.1 | 208 |
| 化学 | 1.5 | 173 |
| 繊維製品 | 4.5 | 40 |
| 電気機器 | 7.6 | 179 |
| ガラス・土石製品 | 9.4 | 44 |
| 輸送用機器 | -12.1 | 55 |
| 石油・石炭製品 | 2.9 | 10 |
| パルプ・紙 | -5.6 | 17 |
| その他製品 | 8.8 | 81 |
| 精密機器 | 5.2 | 30 |
| ゴム製品 | -5.5 | 17 |
| 鉄鋼 | -2.9 | 33 |
| 倉庫・運輸関連 | 12.9 | 28 |
| 海運業 | 56.5 | 6 |
| 空運業 | 46.5 | 2 |
| 電気・ガス業 | 3.5 | 10 |
FCF成長率ランキングTOP7
| 会社名 | 証券コード | 業種 | FCFのCAGR |
|---|---|---|---|
| 株式会社ＴＶＥ | 6466 | 機械 | -2057.8 |
| 株式会社エアトリ | 6191 | サービス業 | -732.0 |
| ＳＩホールディングス株式会社 | 7070 | サービス業 | -705.9 |
| ブランディングテクノロジー株式会社 | 7067 | サービス業 | -340.6 |
| クオールホールディングス株式会社 | 3034 | 小売業 | -334.3 |
| 株式会社リベルタ | 4935 | 化学 | -305.7 |
| 株式会社ドラフト | 5070 | 建設業 | -242.3 |
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